從外部因素看，我國金融體系發展本身存在缺陷，中小企業融資的產品和服務體系不完善，政府在法律和制度層面對中小企業融資支持的設計不夠。在發達的市場經濟國家，政府機構非常重視並參與中小企業的融資，有許多經驗可供我們借鑒。我們會做壹系列其他山的石頭。在壹個不發達的金融體系中，資金提供方通常是供給關系中的強勢壹方，可以根據自己的風險偏好來設置門檻和選擇業務。在面對中小企業融資需求時，資金渠道往往被嘲諷為只做錦上添花的事，不做雪中送炭的工作。
雖然近年來出現了很多針對中小企業的創新融資產品，但在實踐中我們看到了這樣的情況:資金提供者在設計融資產品時，通常只註重風險控制，而不註重服務；企業融資申請過程中，只提供門檻，不提供幫助。導致企業的融資過程總是摸著石頭過河。無論走傳統機構還是創新渠道，申請都失敗甚至成功融資。最終產品還是讓企業壹頭霧水。因此，大多數融資渠道和融資創新不為中小企業所知。
從中小企業存在的問題看，企業法人自理結構不完善，缺乏長遠規劃和目標，決策短視，管理能力弱，導致抗風險能力弱，生命周期短；企業自身行為不當，很多中小企業沒有建立健全的財務制度，有的設置了幾套賬戶，有的甚至沒有建立會計賬戶，資金管理混亂，融資不按約定使用和償還，導致企業信用水平低下。企業作為融資主體，透明度低，不確定因素多，信息不對稱抑制了資金提供者的放貸意願，導致中小企業融資困難。資金提供者為了降低風險，增加融資成本，壹定程度上造成了融資貴。